北京、米国との貿易協定をめぐりマレーシアとカンボジアに圧力
中国は、マレーシアとカンボジアが米国と締結した新たな貿易協定について、両国に正式に抗議した。東南アジアでの影響力をめぐる競争が一段と激しさを増している。中国商務省の当局者は今週、北京でマレーシア側の担当者と会談し、カンボジア側の当局者とも先に協議した。その際、重大な懸念を伝え、両政府に協定が長期的な国益にかなうか慎重に検討するよう求めた。市場アクセスと安全保障条項を組み合わせたワシントンの二国間貿易協定が、地域全体に広がる北京の経済的影響力と正面からぶつかっていることが、今回の反発から浮き彫りになった。
目次
問題となっているのは、マレーシアとカンボジアに米国の国家安全保障規則との足並みをそろえるよう促す条項だ。協定は、機微技術を対象とする輸出規制や制裁をめぐる協力強化を掲げ、リスクの高い投資への審査厳格化を求めている。また、第三者が米国の規制を回避するのを企業が支援しないよう、両国に約束させている。米国との防衛関連貿易や情報共有の拡大も目指す。見返りとして、ワシントンは関税の軽減と優遇的な市場アクセスを提示した。両国は、米国の高関税から輸出を守ろうとしている。
緊張が高まるなか、東南アジア各国政府は、中国との商業関係を保ちながら米国市場へのアクセスも維持しようとしている。中国は地域の大半の国にとって最大の貿易相手国であり、工場、鉄道、港湾、デジタルインフラへの主要な投資国でもある。一方、米国は多くの国にとって最大の輸出先だ。この構図により、貿易政策の選択が国家安全保障や産業戦略と切り離せなくなる、微妙なバランス調整を迫られている。
米国との協定の内容
マレーシアとカンボジアは先月、米国のドナルド・トランプ大統領がクアラルンプールを訪問した際、ベトナム、タイとの枠組み協議と並行して協定を最終決定した。細部には違いがあるものの、貿易上の利益を経済安全保障面での協力や制裁逃れの取り締まりと結び付ける基本要素は共通している。
経済安全保障面での連携
両国は、先端電子機器、通信機器、航空宇宙部品、軍民両用物資などの機微技術を対象とする米国の輸出規制や制裁について、より緊密に連携することで合意した。協定文では、リスクの高い分野で投資審査を強化し、第三国の投資家に関する米国の情報提供要請に応じ、積み替えを抑制するとしている。積み替えとは、商品の原産地を隠すため、第三国を経由させる行為だ。ほかの政府や企業が米国の規制を回避するのに利用できる経路をすべて遮断することが狙いだ。
関税と市場アクセス
潜在的なコストを相殺するため、米国は関税の軽減を提示した。両協定では、マレーシアとカンボジアの幅広い品目について米国の関税率を19％以下とし、一部品目には免除またはより低い税率を適用する。マレーシアは一部の米国製品の関税を引き下げるか撤廃し、ほかの品目も定められた割合で引き下げる。カンボジアは米国産の食品、農産物、工業製品への関税を撤廃することで合意した。米国産のエネルギー、農産物、安全保障関連機器の購入拡大など、購入約束も盛り込まれている。この枠組みは、米国の消費者市場へのアクセスが個別の二国間協定を条件とするようになった2025年の厳しい貿易交渉を反映している。
従来型の仲裁制度を伴わない履行確保
協定には標準的な紛争解決制度がない。米国が相手国の協定違反を認定すれば、関税率の引き上げを再適用するなど、一方的な措置を取ることができる。マレーシアとの協定では、原産地規則に関する一節が今後の交渉に委ねられており、中国製部材の使用にさらなる制限が後から加わる可能性を示している。これにより、米国は迂回行為の兆候があると判断した場合、調達規則の厳格化を迫る余地を得る。
中国が警戒する理由
北京は、新たな協定を東南アジアの貿易政策を米国の安全保障目標に沿わせようとする直接的な試みとみている。中国当局者は、措置が中国資本の企業を制限し、技術へのアクセスを断ち、地域の輸出を中国のサプライチェーンから遠ざけるために利用される恐れがあると懸念する。情報共有やリスクの高い投資の審査など、取り締まり面の協力が加われば、第三国で事業を展開する中国企業も、より厳しい審査を受けるリスクが高まる。
北京でマレーシア側と協議した後、中国商務省の報道官は、マレーシアと米国の協定の一部を公に批判し、慎重な対応を求めた。報道官は、協定は地域貿易を後押しすべきであり、中国の利益を損なってはならないと述べた。ワシントンで関税軽減を求める一方でも、中国との経済関係を維持する余地を確保するよう、北京が各国に期待していることは明白だった。
中国商務省は、マレーシアと米国の協定の一部内容に重大な懸念があるとし、マレーシアに対して長期的な国益を考慮し、問題を適切に処理するよう求めた。また、いかなる協定も地域協力や中国の利益を損なうべきではないと付け加えた。
カンボジアが米国製品への関税撤廃に合意し、輸出規制での協力を約束した後、中国は同国にも圧力をかけた。北京にとってカンボジアは長年、親密な友好国だ。懸念されるのは、米国市場へのアクセスを維持する代償として、忠実なパートナーでさえ中国との貿易ルートや投資経路を制限するよう促されかねないことだ。
クアラルンプールとプノンペンのバランス外交
マレーシアは、ワシントンと北京をつなぐ橋渡し役を目指してきた。同国は2025年のASEAN議長国を務め、双方との関係を深めている。マレーシアには半導体の組み立て、検査、パッケージングへの大規模な投資が集まっている。サプライチェーンの中国離れが進むなか、米国や欧州の企業による新たな事業も呼び込んだ。同時に、中国は重要な買い手でもある。中国企業は昨年、電子機器に使用する半導体をマレーシアから約180億ドル分輸入した。電子機器には、中国で組み立てられ、最終的に米国で販売される製品も含まれる。
トランプ政権はマレーシア製品に24％の関税率を提案した。後に発動は延期されたものの、依然として脅威となっている。このリスクを受け、免除と関税上限を得るための外交交渉が活発化した。マレーシア当局者は、米国との協定について中国側に一つ一つ説明し、米国市場への予測可能なアクセスを求める一方、北京との貿易を深める姿勢も強調した。今年初め、あるマレーシア高官はこう述べた。
私たちは選ぶことはできないし、中国と米国のどちらかを選ぶことは決してない
カンボジアが直面する判断は異なる。今年、米国はカンボジア製品に49％の関税率を課した。中国系工場が大半を占め、主に米国向けに輸出する縫製産業にとって大きな打撃だ。プノンペンとワシントンの協定は、免除を確保するとともに、輸出規制や情報共有を含む取り締まり面での協力を示すことを狙う。一方、カンボジアは資金調達と投資を中国に大きく依存している。フナン・テチョ運河を含む大規模インフラ事業への中国の支援を求めており、中国は今も最大の債権国だ。米国から関税軽減を得ようとする一方で、こうした依存関係から、カンボジアは北京の懸念に敏感にならざるを得ない。
習近平の地域歴訪と競い合う外交
米国の新たな関税や付随協定が東南アジア全域の信頼を揺るがすなか、中国は関係強化に動いた。習近平国家主席は2025年4月、ベトナム、マレーシア、カンボジアを訪問し、インフラ、サプライチェーン、デジタル経済、農産物貿易、グリーン技術にまたがる数十の協力協定に署名した。マレーシアでは、サービス貿易や工業団地での協力を拡大し、一帯一路事業をめぐる協議を再開した。カンボジアでは、大規模インフラや観光に重点を置き、資金調達と投資について首脳らが協議した。訪問先の各国で、習氏は一方的な保護主義への対抗を呼びかけ、中国を安定した長期的なパートナーとして示した。
歴訪は、二つの路線による競争を浮き彫りにした。米国は、対象を絞った関税軽減と安全保障面で足並みをそろえる貿易条件を使い、パートナーとの関係を固めようとしている。中国は市場アクセス、投資、インフラを提供し、地域経済を中国のサプライチェーンに一層結び付けている。雇用創出や輸出の安定から、政治的自立や安全保障まで、東南アジアの指導者が直面するさまざまな課題に、双方のアプローチがそれぞれ訴求している。
サプライチェーン、積み替え、原産地規則
米当局者は、中国製部材への規制をかわしながら商品を米国市場に持ち込める抜け穴を塞ごうとしている。焦点の一つが積み替えだ。主に中国で製造された製品にわずかな変更を加えるか、第三国経由で輸送してから再輸出する手法を指す。マレーシアとカンボジアとの協定は、こうした行為を防ぐため、税関検査の厳格化と協力を定めている。マレーシアとの協定で原産地規則の一節が未確定となっている点は、特に重要だ。原産地規則とは、製品の製造地や含有物に基づいて、優遇関税の対象となるかを判断する基準だ。米国が後に規則を厳格化してマレーシアの輸出品に含まれる中国製品を制限すれば、メーカーはサプライチェーンの再編や仕入れ先の変更、中国国外への生産工程の移転を迫られる可能性がある。
半導体は課題を示す一例だ。マレーシアは半導体のパッケージングと検査で世界的な拠点となっている。これらは部品を完成品の半導体に仕上げるために欠かせない工程だ。米国は、一部の流れが規制対象の部品を中国に取り込ませることにつながる可能性や、最終製品に中国製部材が含まれているため米国の関税軽減の対象にならないはずの製品が含まれている可能性を懸念する。マレーシアの企業は今後、米国の優遇措置の対象となる条件を維持しながら、米国の規制に違反するつながりがあれば罰則を受けることも避けるという、二重の対応を迫られる。カンボジアの輸出基盤はそれほど複雑ではないが、米当局がすでに原産国の申告への監視を強めている繊維、履物、消費財にも同じ論理が当てはまる。
ASEANの要求と緊張激化のリスク
地域の指導者らは、予測可能なルールと自制を求めている。ASEAN各国政府は、突然の関税変更が投資判断を妨げ、成長を鈍らせ、数十年かけて築かれたサプライチェーンを不安定化させる恐れがあると警告した。マレーシアの首相は今年、ASEAN議長国として結束と統合の深化を訴え、連携して行動すればショックを吸収しやすくなると主張した。多くの政府はまた、特定の市場への依存を相殺するため、中東、欧州、ASEAN域内との貿易拡大を目指し、取引先の多角化に取り組んでいる。
それでも、難しい選択が積み重なっている。ベトナムは違法な積み替えを抑えるため、監視を強化すると約束した。タイは独自の交渉を通じて米国市場へのアクセス維持を急いでいる。インドネシアは、低価格輸入品の急増から国内メーカーを守るため、関税引き上げを検討している。いずれの措置も、主要なパートナーの一方との摩擦につながる恐れがある。今月の中国とマレーシア、中国とカンボジアの協議は、経済政策がいかに急速に戦略的圧力の場となりつつあるかを示している。
短期的な勝者と敗者
米国との協定は一部の産業にすぐさま好機をもたらす。米国の農家は、マレーシアとカンボジアでの購入約束や貿易障壁の低下から恩恵を受ける見通しだ。エネルギー供給業者や防衛関連メーカーも、新たな調達約束で利益を得る可能性がある。マレーシアでは、輸入業者が米国の関税を避けるため中国以外の供給元を探すなか、一部の輸出業者が市場シェアを獲得する可能性がある。医療用手袋産業がその一例だ。中国製手袋に145％の関税がかかる買い手にとって、米国側の基本関税率が適用されても、マレーシア製品は依然として採算が合う可能性があり、マレーシアの生産者への発注が続くことも考えられる。
一方、混乱に直面する産業もある。中国企業が所有または運営する工場が多いカンボジアの縫製工場は、米国の高関税に打撃を受けている。中国市場や欧州に販路を切り替える工場がある一方、生産能力を縮小する工場も出る可能性がある。マレーシアでは、原産地規則が今後厳格化されれば、電子機器や機械のメーカーは中国製部材を避けて調達先を変更せざるを得ず、コストや複雑さが増す。米国の関税引き上げ後、中国から転送された安価な輸入品が地域に流入し、中小企業が圧迫されているとの報告もある。すでにタイの一部で工場閉鎖が起き、インドネシアの繊維産業では人員削減につながっている。
今後数カ月の注目点
いくつかの動きが、最近の摩擦が広範な経済分断へと深まるのか、管理可能な競争に落ち着くのかを示すことになる。
- マレーシアの原産地規則の詳細。マレーシアの輸出品に含まれる中国製品の新たな基準が設けられれば、電子機器や機械のサプライチェーンに波及する。
- 積み替えに関する取り締まり。税関協力の強化は、特に繊維や消費財で、コンプライアンスコストを押し上げ、輸送日程を遅らせる可能性がある。
- 中国の経済外交。カンボジアのフナン・テチョ運河や新たな工業団地などの事業への資金提供の判断が、米国の関税に直面するパートナーを北京がどれほど積極的に支援するかを示す。
- 米国の関税判断。免除を延長するか、取り締まりへの期待に応えないパートナーの関税を引き上げるかによって、協定の価値が決まる。
- 企業の投資動向。半導体、太陽光部品、自動車部品などの分野で新工場の発表や延期があれば、企業が政策リスクをどう判断しているかが分かる。
- ASEANの連携。税関データの共有や基準づくりで共同歩調を取れば、地域貿易を活性化させながら、加盟国が圧力に対処しやすくなる。
要点
- 中国は、米国との新たな貿易協定をめぐりマレーシアとカンボジアに正式に抗議し、重大な懸念を示すとともに、長期的な国益を考慮するよう求めた。
- 米国との協定は関税軽減と引き換えに、米国の輸出規制、制裁、投資審査、積み替えの取り締まりとの連携を約束させる。
- ワシントンは多くのマレーシア製品とカンボジア製品の関税を19％以下に抑え、一部品目を免除する一方、購入約束を取り付けた。
- 協定には従来型の紛争解決制度がなく、米国は違反があると判断すれば関税を再び引き上げる余地がある。
- 中国商務省は、マレーシアと米国の協定が地域協力や中国の利益を損なうべきではないと警告し、両国に説明を求めた。
- マレーシアは中立性を保ちつつ、米国市場へのアクセスを守り、中国との深い貿易関係、特に半導体分野の関係を維持しようとしている。
- カンボジアは米国の関税軽減を求める一方、中国の資金調達と投資に依存しており、北京の懸念に敏感にならざるを得ない。
- 注目点は、マレーシアの輸出品に適用される原産地規則、積み替えの取り締まり、中国による事業への資金提供、新たな米国の関税措置だ。
