大手暗号資産取引所、米国からの資金移転禁止に直面
米財務省の金融犯罪取締ネットワーク（FinCEN）が、2021年5月から2026年5月にかけて、不正行為の疑いに関連する167億ドルの取引を確認したことを受け、米国はMEXC Globalへの資金移転を遮断する措置を命じた。確認された取引には、ロシアの制裁逃れ、イランの金融ネットワーク、制裁対象の北朝鮮の仲介者、サイバー犯罪に関連する決済が含まれる。
目次
FinCENは2026年11月6日、「ロシア資金洗浄対策法」9714条(a)に基づき命令を出した。対象となる米金融機関は、暗号資産を含め、MEXCとの間で資金を送金することが禁止される。この規制は、法的告示を掲載する政府の公式刊行物「連邦官報」に公示されてから30日後に発効する。
MEXCは11月7日、通常どおり事業を継続しており、利用者の資産も安全だと発表した。同社は法務・コンプライアンスチームが措置を精査しており、マネーロンダリング対策と制裁違反防止の管理体制について、独立した検証を開始したと説明した。
影響は小規模なオフショア取引プラットフォームにとどまらない。米財務省によると、MEXCは世界上位20位に入る暗号資産取引所で、1日の取引額は10億ドルを超え、準備資産は約50億ドルに上る。
スコット・ベセント財務長官は、制裁逃れに使われる金融経路を標的とする「経済的追放作戦（Operation Economic Outcast）」の一環として今回の措置を発表した。同省の11月6日の発表で、米国の金融システムへのアクセスが圧力をかける要点だと述べた。
金融機関は都合よく両立させることはできない。イラン政権を支援するのか、それとも米国の金融システムへのアクセスを維持するのか、どちらかだ」とベセント氏は述べた。「財務省は、イラン政権の経済的な生命線を断ち、デジタル資産を使って米国の制裁を回避しようとする必死の試みを阻止し続ける
命令の内容と発効時期
FinCENの資金移転禁止命令は、ロシア関連の不正資金に関して、MEXCを米国外に拠点を置く「主要なマネーロンダリング懸念対象」の金融機関と認定した。つまり当局は、この取引所がロシアの禁止対象活動に結びつく資金を移動させる重大なリスクをもたらすと判断した。
法的根拠は、2022会計年度国防権限法による改正後の9714条(a)に基づくFinCENの資金移転禁止措置だ。命令の発効後、対象となる米国の金融機関はMEXCへの送金とMEXCからの受け取りを停止しなければならない。違反した場合、民事または刑事罰が科される可能性がある。
命令は、米国外で事業を行うMEXCの子会社、支店、事務所、承継法人にも及ぶ。対象として挙げられた事業体には、セーシェルのMEXC Global LtdとMX Global Ltd、MEXC Estonia OÜ、スイスのGIDA Technology AG、英国のMXC Global Ltdが含まれる。
措置の発表時点では、正確な発効日はまだ確定していなかった。命令には連邦官報への掲載日が未記入で、米東部時間の金曜夕方までに告示は掲載されていなかった。30日間のカウントダウンは掲載日から始まる。命令に期限は設けられていない。
米金融機関は、疑わしい取引の届出など、銀行秘密法に基づく既存の義務を引き続き履行しなければならない。また、米財務省外国資産管理局（OFAC）が所管する制裁にも従う必要がある。新たな禁止措置は、MEXCが関わる資金移転を具体的に制限するものだ。
ロシア関連取引が法的根拠に
FinCENは、2021年5月から2026年5月までに、ロシアの制裁逃れに関連する取引に直接・間接で約15億ドルの資金が関与したと追跡した。このうち2億3,200万ドルは、米国、欧州連合（EU）、英国が制裁対象とした事業体との直接取引だった。
2億3,200万ドルは、ロシア関連の約15億ドルのうち、およそ15％に当たる。この比較は当局の主張の背景を示している。調査当局は、制裁対象との直接取引だけでなく、他の参加者を介してつながる、より広範な取引も確認した。
米財務省によると、MEXCは2026年6月時点でも、ロシアの取引所Garantexおよびその後継であるGrinexが関わる取引を処理していた。OFACがGarantexを制裁対象に指定したのは、4年以上前の2022年4月だった。
FinCENは、公開情報と非公開情報、およびブロックチェーン記録の分析に基づいて結論を出したと説明した。ブロックチェーンは暗号資産の移転を共有記録として残す仕組みだ。調査当局はデジタルアドレス間の資金移動を追跡し、他の情報と照らし合わせて、そのアドレスを企業や個人と結び付けることができる。
A7や他の取引所にも広がる資金網
FinCENによると、MEXCは制裁対象のA7ネットワークに利益をもたらす少なくとも2,600万ドルの取引と、A7A5トークンに関連する約2億ドルの取引を仲介した。A7A5はロシア・ルーブルに連動するよう設計された、ルーブル担保型のステーブルコインだ。
命令は、銀行経由の送金が制限されたり不安定になったりする中で、A7A5がA7関連の当事者間で価値を移転する手段になっていると説明する。同トークンはTronとEthereumのブロックチェーン上で運用されている。FinCENは、発行元のOld Vector LLCと所有者のイラン・ショルとのつながりを確認した。両者は米国、EU、英国の制裁対象だ。
A7のネットワーク全体は、すでに米財務省の調査対象となっていた。同省は10月、A7を国際犯罪組織に指定し、A7A5を通じた1,790億ドル超の取引を指摘した。この金額はネットワーク全体の活動を示すもので、MEXCとA7A5の関連取引の疑いは約2億ドルだった。
FinCENはさらに、ロシアの制裁逃れとウクライナでの軍事作戦への資金提供を支援したとして英国が制裁した少なくとも4つの取引所と、MEXCとの直接取引が130億ドルを超えると確認した。対象期間は2018年5月から2026年7月までだった。
別の調査結果では、2021年5月から2026年5月までに、ロシアなどの取引所との直接取引が約29億ドルに上った。これらの取引所は、顧客の本人確認情報を収集していなかった疑いがある。FinCENはまた、2020年9月から2026年7月までに、ロシアのダークネット市場に関連する850万ドルの取引を指摘した。ダークネット市場はインターネット上の隠された領域で運営され、違法な商品やサービスを販売することがある。
イラン関連では40超の取引所が対象に
FinCENは、2021年5月から2026年5月までに、イランに関連する約18億7,000万ドルのMEXC取引を確認した。10億ドル超は、特定された40超のイランの暗号資産取引所との直接送金で、一部は米国または国際的な制裁対象だった。
当局はまた、イラン中央銀行、イスラム革命防衛隊、その精鋭部隊コッズ部隊に関連する約2,200万ドルの取引を確認した。これらの機関・組織は、米国や命令に記載された他の法域の制裁対象となっている。
FinCENの評価によると、ガザを拠点とするアル・カッサム旅団やイランとつながる他の組織に関連した取引で、MEXCとの間にさらに約3,600万ドルの資金移動があった。命令は、特定されたイランの関係者、または既知もしくは疑いのあるテロ組織に結び付く金額の総計を約20億ドルとしている。
これらの調査結果に先立ち、米国はイランの暗号資産プラットフォームにも措置を講じていた。米財務省は6月、2025年にイランの暗号資産流入の半分超を処理したとしてNobitexを制裁した。9月には、革命防衛隊へのビットコイン送金の疑いを理由にBitBankを制裁した。
北朝鮮の仲介者に35万ドル
FinCENが北朝鮮関連で取り上げたのは、OFACが2023年4月に制裁対象とした金融仲介者、シム・ヒョンソプ（Sim Hyon Sop、Sim Hyon-sopとも表記）だ。当局は、MEXCが2025年6月から9月にかけて、同氏に約35万ドルを受け取らせるのを支援したと判断した。
OFACは2023年、同氏の暗号資産アドレスを特定して制裁対象に指定していた。したがって、MEXCを通じて資金を受け取ったとされるのは、これらの識別情報が制裁記録に加わってから2年以上後のことだった。
米財務省は、シム氏を北朝鮮の朝鮮光鮮銀行（Korea Kwangson Banking Corporation）の代表者と特定している。同氏について、暗号資産のマネーロンダリング、海外で働くIT技術者の収入管理、北朝鮮政府に代わる物品購入の決済手配に関与したと非難している。
MEXCに関する今回の認定は、北朝鮮当局者の収入移動を支援した疑いがある暗号資産仲介業者への10月28日の制裁措置に続くものだ。この措置は、北朝鮮人8人、ロシア人2人、ロシアにある北朝鮮支配下の組織を対象とした。米財務省によると、ロシア人仲介者の1人は、2025年1月以降、北朝鮮当局者のために暗号資産を約200万ドル分両替し、少なくとも125万ドル相当の他通貨取引を取り扱った。
調査当局が実務上問題視するのは、制裁対象としてすでに特定された人物が、どのように資金を受け取り続けているかだ。MEXCに対するFinCENの主張は、具体的な受取人、明確な期間、そして当局が以前に公表した暗号資産アドレスを示している。
サイバー犯罪関連でも巨額の取引
FinCENは、2021年5月から2026年5月までに、不正なサイバー犯罪関係者から、またはその関係者へ移動した少なくとも19億9,000万ドルがMEXCを経由したと評価した。命令によると、これは1日平均100万ドル超に当たる。
当局によると、2022年1月から2024年7月までに、MEXCはランサムウェアによる身代金の疑いがある3,790万ドル超を受け取り、125種類超のランサムウェアに資金面でつながっていた。ランサムウェアは、ファイルをロックしたりシステムを妨害したりして、攻撃者が支払いを要求する悪意あるソフトウェアだ。
命令によると、MEXCが管理するある入金アドレスは、この期間にランサムウェア関連の117万ドル超を受け取った。FinCENは詐欺に関する支払いと、ロシアなどのダークネット市場に関わる取引も指摘した。
取引の各分類は対象期間が異なり、関連性が重複する場合もある。制裁対象との直接取引2億3,200万ドルはロシア関連の約15億ドルに含まれる一方、他の金額はネットワーク、取引相手、特定のトークンに関するものだ。FinCENが示した2021年5月から2026年5月までの総額は、不正行為に関連する167億ドルだ。
MEXCは検証を約束、管理体制に厳しい目
MEXCは11月7日、取引、入金、出金は通常どおり行われており、利用者の資産も安全だと発表した。FinCENをはじめ、世界各国の規制当局や政府機関と建設的な対話を進める方針も示した。
同取引所は、マネーロンダリング対策と制裁遵守の管理体制について、独立した検証を行うとも発表した。顧客確認は「本人確認（KYC）」とも呼ばれ、口座を開設・利用する人物を確認する手続きだ。制裁管理では、指定された個人、組織、法域への制限に照らして、顧客や取引を審査する。
米財務省の主張は、MEXCの文書上の規則と実際の取引活動に食い違いがあったというものだ。同プラットフォームは本人確認とマネーロンダリング防止策を設け、イランや北朝鮮などの法域の利用者を禁じていたと説明していたが、FinCENはそれらの法域や制裁対象の関係者に結び付く取引を確認した。
MEXCの規制上の問題は米国にとどまらない。英国金融行動監視機構（FCA）は2024年3月、MEXC Global Ltdは認可を受けていないと警告した。香港証券先物委員会も同月、同プラットフォームがライセンスなしで現地投資家に販売活動を行っていると警告した。セーシェル当局は2026年5月、無認可の暗号資産事業をめぐりMX Global Ltdに措置を講じた。
日本の金融庁も2023年3月と2024年11月、未登録の暗号資産交換業者としてMEXCに警告していた。FinCENの命令は、セーシェルで設立された同社が170カ国超で事業を展開していると記し、複数の国の規制当局が提起したライセンス上の懸念を挙げている。
資金移転禁止に至る日程
MEXCは2018年に設立され、国際的な大規模取引プラットフォームへと拡大した。米財務省によると、同社は3,000種類超の暗号資産とトークン化資産を扱い、50通貨超での取引に対応している。FinCENの命令は、2025年12月時点で、同社が世界の中央集権型暗号資産取引所の取引高の約9％を占めていたと推定している。
今回の事案には、長年にわたる取引と、過去の複数の制裁決定が関係している。主な日付を見ると、一部の関係が当局に参加者を特定された後も、どれほど長く続いていたとされるかが分かる。
- 2022年4月：OFACがロシアの暗号資産取引所Garantexを制裁対象に指定。
- 2023年4月：OFACがシム・ヒョンソプ氏を制裁対象に指定し、同氏の暗号資産アドレスを特定。
- 2025年6月から9月：MEXCがシム氏に約35万ドルを受け取らせるのを支援した疑い。
- 2026年5月：主な評価期間が終了。FinCENは2021年5月以降、不正行為に関連する167億ドルを確認。
- 2026年6月：米財務省によると、MEXCはGarantexとGrinexが関わる取引をなお処理。
- 2026年11月6日：FinCENが「経済的追放作戦」の下で資金移転禁止措置を発令。
- 2026年11月7日：MEXCが通常どおり事業を継続していると表明し、管理体制の独立検証を発表。
- 連邦官報への掲載から30日後：禁止措置が発効。
顧客や金融パートナーにとって、MEXCの発表が説明しているのは現在の事業状況であり、命令が定めるのは対象となる米金融機関に対する今後の法的制限だ。発効後、これらの機関は暗号資産の移転を含め、同取引所との間の送金を停止しなければならない。米国とのつながりがある銀行や決済事業者は、MEXC関連業務を扱う際にこの制限を考慮する必要がある。
要点
- FinCENは、2021年5月から2026年5月までに、不正行為に関連するMEXCの取引を167億ドルと確認した。
- 命令により、対象となる米金融機関は暗号資産を含め、MEXCとの間で資金を移転することが禁止される。
- 禁止措置は連邦官報への掲載から30日後に発効し、終了日は定められていない。
- 調査結果には、ロシアの制裁逃れに関連する約15億ドル、イラン関連の約18億7,000万ドル、制裁対象の北朝鮮の仲介者が受け取った35万ドルが含まれる。
- FinCENは、不正なサイバー犯罪関係者との間で移動した少なくとも19億9,000万ドルも確認した。
- MEXCは、事業と利用者の資産は安全だと述べ、管理体制の独立検証を開始した。
